恒丰银行昆明分行完成云南省首笔 县级市城投类企业PPN业务

　　日前，恒丰银行昆明分行承销的安宁发展投资集团有限公司（以下简称“安发展”）2亿元非公开定向债务融资工具（以下简称“PPN”）成功发行。该笔业务是云南省内首家县级市城投类企业通过交易商协会注册并成功发行的债务融资工具，该笔PPN的成功发行为企业打开了中国银行间市场交易商协会非金融企业债务融资工具的大门，有效地拓宽了融资渠道。

　　安发展是安宁市人民政府出资组建的国有企业，经营和管理安宁市经营性基本建设资金和经营性专项建设资金，肩负安宁市国有资产的投资和经营管理等重要职责。为支持当地经济建设，恒丰银行昆明分行积极为该企业拓展融资渠道，推动安发展的非公开定向债务融资工具业务的使用，充分展示恒丰银行综合融资服务银行的平台优势。该PPN的成功发行，为安发展补充了资金来源，将有效促进安宁市投融资的可持续健康发展。

　　对于企业来说，债券融资有着合理降低税务支出、调整企业财务杠杆、优化企业资本结构等优势。在国际成熟的资本市场上，债券融资往往更受企业的青睐，企业的债券融资额通常是股权融资的3-10倍。在此背景下，国内众多银行业金融机构、券商纷纷在债券承销业务上加大业务投入，强化产品创新落地的业务。截至2017年10月13日，恒丰银行已经成功发行债券86只，发行规模共计439.53亿元。

　　恒丰银行昆明分行积极立足云南区域经济特色，主动加强投行业务创新服务，大力发展债券承销业务。2016年，该行成功为昆明市城投、保山国资、云南省工业投资、云天化、曲靖开投等企业债务融资工具开展融资。

　　今年以来，通过各方努力，恒丰银行昆明分行已为云南省内5家企业，成功发行6笔债务融资工具，发行金额合计32亿元，承销总金额合计32亿元，在云南省内所有银行金融机构承销排名中位列第6位，在云南省当地10家股份制银行中排名第2位；已获交易商协会注册待发行项目共计6个，待发行金额合计102亿元，已发行品种涵盖超短期融资券、短期融资券、中期票据、非公开定向债务融资工具。该行在通过债券承销为企业提供融资需求、拓宽融资渠道方面，做出了有意义的尝试。